Więcej niż tylko przechylenie szali: oszczędności podatkowe zapewniają niezakłócone zyski inwestorom surowcowym
Ceny metali technologicznych i metali ziem rzadkich obecnie rosną, dlatego wielu inwestorów widzi perspektywę wysokich zysków w surowcach o kluczowym znaczeniu dla produkcji. Potencjał wzrostu tych aktywów fizycznych można porównać z potencjałem akcji. Co więcej, sprzedaż metali technologicznych i metali ziem rzadkich pozwala pod pewnymi warunkami zaoszczędzić na podatkach.
Prywatni inwestorzy zazwyczaj nie muszą płacić podatku od zysków ze sprzedaży metali technologicznych, metali ziem rzadkich, złota i srebra. Warunkiem jest to, że jest to prywatna transakcja sprzedaży, a towary są przechowywane przez co najmniej rok.
Proste obliczenia modelowe pokazują, że opłaca się to, jeśli zostanie sprzedane po około 20 latach: 7,5-procentowe zwroty są obecnie realistyczną prognozą zarówno dla akcji, w tym dywidend, jak i aktywów fizycznych, takich jak złoto. Przy kwocie inwestycji w wysokości 50 000 euro, bez ulg podatkowych i przy zwykłej stawce podatkowej w wysokości 26,3% dla zysków kapitałowych, inwestor w akcje miałby 156 373 euro po tym okresie. Jednak ktoś, kto zainwestował w fizyczne surowce, mógłby liczyć na 212 393 euro. Inwestor towarowy osiągnąłby zatem około 56 000 euro zysku więcej!
Aby osiągnąć 156 373 EUR zaoszczędzone przez inwestora kapitałowego w ciągu 20 lat, inwestor towarowy potrzebowałby nieco ponad 15 lat.
Można zauważyć, że akcje muszą generować znacznie wyższe zwroty, aby zrekompensować przewagę podatkową fizycznych surowców.
Zgodnie z tymi obliczeniami, metale technologiczne i metale ziem rzadkich potrzebowałyby jedynie zwrotu na poziomie 5,8%, aby zrównać się z akcjami. I odwrotnie, zwrot z akcji musiałby wynieść 9,1%, aby po 20 latach zrównać się z surowcami.
Podatki można również zaoszczędzić w przypadku przechowywania surowców o kluczowym znaczeniu dla produkcji. Firmy zajmujące się handlem towarami, takie jak Noble BC, korzystają z magazynów wolnocłowych, co oznacza, że podatek VAT nie jest w ogóle płacony, a cały proces inwestycji w towary jest wolny od podatku.