Bankowe trzęsienie ziemi wokół First Republic Bank wysyła niedźwiedzie sygnały na rynek akcji
Czy to się nigdy nie skończy? Gdy tylko wydaje się, że kryzys bankowy dobiegł końca, w San Francisco zaczyna mówić się o kolejnym dziecku z problemami. W swoim najnowszym raporcie kwartalnym First Republic Bank informuje o „bezprecedensowym odpływie depozytów”. Podczas gdy na koniec 2022 r. nadal wynosiły one około 176 miliardów dolarów, na koniec marca 2023 r. spadły do 104 miliardów dolarów. Liczba ta obejmowała 30 miliardów dolarów z akcji ratunkowej zainicjowanej przez kilka głównych banków skupionych wokół JP Morgan Chase.
Pozbawiony zaufania klientów
Cena akcji banku gwałtownie spadła natychmiast po tym, spadając o ponad 40% w ostatni wtorek. Ogólnie rzecz biorąc, cena akcji straciła około 90% swojej wartości od początku marca. First Republic Bank próbował uspokoić sytuację i podkreślił, że depozyty pozostały w dużej mierze stabilne od końca marca. Jednocześnie zaciągnął drogie pożyczki, w tym od amerykańskiej Rezerwy Federalnej, aby nadrobić malejące depozyty. Bank planuje obecnie kompleksowy program oszczędnościowy, w ramach którego 20-25% wszystkich miejsc pracy w banku ma zostać zlikwidowanych. Jak takie wiadomości wpływają na zaufanie klientów?
Wydarzenia związane z First Republic Bank wywołały strach i zachwiały rynkami. Indeks banków regionalnych spadł do nowego minimum. Amerykańskie kontrakty terminowe również okazały się słabe w środę i osiągnęły nowy najniższy poziom pomimo wzrostów cen Alphabet i Microsoft po godzinach. Ponadto szerokość rynku amerykańskich giełd wysłała krótki niedźwiedzi sygnał, gdy 86,5% całkowitego wolumenu obrotu stanowiły akcje, których ceny spadły.
"Surowce do oswajania niedźwiedzi
Niektórzy specjaliści finansowi zalecają w takich przypadkach warranty lub certyfikaty knockout. Ale czy naprawdę chronią one przed spadkiem cen? Mamy coś, co z naszego doświadczenia działa lepiej: Surowce, ponieważ są one prawdziwymi „pogromcami niedźwiedzi”. Popyt na metale technologiczne, a w szczególności metale ziem rzadkich, nadal rośnie w następstwie transformacji energetycznej, a zawirowań na rynku nie należy się obawiać.
Właściciele metali o krytycznym znaczeniu dla produkcji, takich jak te wymagane dla energii wiatrowej i słonecznej, mogą zatem oczekiwać wyjątkowych możliwości uzyskania atrakcyjnych, nieopodatkowanych zwrotów.